Златото е познато на човечеството от древни времена. В древни погребения многократно са откривани златни предмети. От древни времена този метал е символ на богатство и власт, така че се е превърнал в причина за кавги, грабежи, убийства и дори войни.

За много дълго време златото беше основата на световната финансова система и все още остава една от най-трудните световни валути. Въпреки факта, че са изминали много години от „златната треска“, златото продължава да бъде привлекателен инструмент за инвеститорите заедно с други благородни метали.

Сега елитните благородни метали включват: сребро, злато, платина и паладий. Наричат \u200b\u200bги още „благородни“, главно заради високата си химическа устойчивост и красив външен вид. От тях се правят различни бижута. Освен това тези метали и сплави с тяхното съдържание се използват в съвременната електронна индустрия при производството на високотехнологични устройства, в мобилни телефони и компютърни технологии.

Вие, разбира се, се чудите защо тези конкретни метали се оценяват. Основната причина за тяхното уникални физико-химични свойства и недостиг... Делът на добива на "благородни" метали в общия обем продукти, произведени от световната минна индустрия, е само 0,00005%. Очевидно, като се има предвид високата цена на благородните метали на световния пазар, е изгодно да ги добивате.

Откриването на бизнес за добив на благородни метали обаче е скъпо и доста сложно начинание. Обаче всички съвременният инвеститор може да купи малко злато или платина за себе си по всяко време.

Начини за инвестиране в благородни метали [как се купува злато]

В Русия сега да се ангажират инвестиции в злато и други благородни метали налични са няколко различни начина: закупуване на барове, монети, откриване на „метална сметка“ в банка, закупени ценни документи златодобивни компании или обезпечени със злато акции.

Нека разгледаме по-отблизо всеки метод поотделно.

Пръти от благородни метали

Много местни банки предлагат да купуват кюлчета от благородни метали.

Например, в Сбербанк можете да закупите злато в премерени кюлчета от следните теглови категории:

• Злато от 1 до 1000 g;
• Сребро от 50 g до 1000 g;
• Паладий и платина 5 g до 100 g

От една страна, може да изглежда, че това най-лесният и печеливш начин за закупуване на благородни метали, но има редица клопки, за които неопитен човек може просто да не знае.

Проблемите са свързани основно с действащия данъчен кодекс. Факт е, че златните кюлчета са законно собствености следователно при продажба те подлежат на ДДС (което е + 18% от номиналната стойност на метала). Но това не е всичко.

Ако възнамерявате да продадете своите кюлчета на банка, ще трябва да платите още 13% данък върху дохода.

Следователно, инвестиция в златни кюлчета като се вземат предвид съществуващите характеристики на вътрешното данъчно законодателство не са много печеливши. За да се покрият разходите, е необходимо слитъкът да добави поне 30% в цената, което е доста трудно да се приложи дори след една година.

Скъпоценни монети

Всички ценни монети, търгувани в момента, могат да бъдат разделени на две големи групи: възпоменателни (колекционерски) и инвестиционни.

Банката на Русия издава възпоменателни монети у нас. Възпоменателните монети обикновено се издават в ограничен тираж - от 100 до няколко хиляди единици.

Издадени са голямо разнообразие от монети, включително: "Червената книга на Русия", "Изключителни личности на Русия", "Архитектурни паметници на Русия", "Да спасим нашия свят", "Лунният календар", "Знаците на зодиака" и т.н.

Трябва обаче да се отбележи, че възпоменателните монети не представляват голям интерес за инвеститорите. Причините са няколко: високите разходи поради тяхната нумизматична стойност и облагането с ДДС (същите + 18% към разходите).

Следователно, възпоменателните монети са по-популярни сред опитните колекционери... Няколко години по-късно (а понякога и десетки години) такива колекционерски монети могат да се продават доста изгодно.

Тук работи следното правило - колкото по-стара е монетата, толкова по-скъпа е тя. Вярно е, че за да го продадете, ще трябва да потърсите подходящ колекционер, който е готов да плати добри за монета.

Що се отнася до инвестиционните монети, целта на този финансов инструмент вече е определена в неговото име. Следователно инвестиционните монети се издават в огромни тиражи, надхвърлящи милиони единици те нямат никаква стойност за колекционерите... Основната им стойност се определя от количеството благороден метал, което те съдържат.

Най-известните инвестиционни монети са може би „златните дукати“, първата такава монета се появява през 1975 г. Трябва да се отбележи, че всяка монета от тази серия съдържа 7,742 g чисто злато от 900 стандарта.

Предлагат се и други серии инвестиционни монети. Например:

• "Sable" е сребърна монета, издадена за първи път през 1995 г., в номинал от 3 рубли. Монетата съдържа 31,1035 г. Сребро 925 проби.
• "Георги Победоносец" - издаден в две версии: сребърна и златна. Златната монета започва да се сече през 2006 г., има номинал 50 рубли и съдържа 7,78 g 999 фино злато. Сребърната монета се появи през 2009 г., с номинал от 3 рубли и съдържа 31,1 грама 999 сребро.

Освен това някои руски чуждестранни инвестиционни монети, изработени от благородни метали, например английски суверени, могат да бъдат закупени от руски банки.

Пазарната стойност на инвестиционните монети се формира предимно въз основа на стойността на съдържащия се в тях благороден метал, както и премията, която предвижда покриване на разходите за тяхното сечене и продажба.

Закупуване на инвестиционни монети това е удобно, защото много големи руски банки вече работят с тях, въпреки че Сбербанк е може би основният продавач. Тези монети бяха доста търсени през последните години, цената на някои монети се увеличи няколко пъти след пускането.

Друго предимство на това е, че транзакциите с инвестиционни монети не се облагат с ДДС в съответствие с Данъчния кодекс на РФ. Въпреки че 13% от данъка върху продажбите все пак ще трябва да се плати на държавата. (Това също трябва да се има предвид при избора на инвестиционен инструмент).

Също така отбелязвам, че всички операции с тези монети се извършват на пазарната стойност, която се определя от банката. Обикновено разликата между покупната цена и продажната цена достига 10%.

Метална банкова сметка

Металните сметки са разделени на два вида:

• сметка за съхранение (SOC);
• безлична метална сметка (OMS).

Инвеститор, отварящ ROC в банка, прехвърля на кредитна институция слитъците от благородни метали, които има за съхранение. Всеки слитък има определени характеристики: брой, финост, тегло, рафинерия и др. На свой ред банката се задължава да върне слитъка на клиента при първото му искане.

Сметката за съхранение може също така да предостави възможност за прехвърляне на метал към друга сметка, посочена от клиента, или да я използва като обезпечение при получаване на заеми.

COX не може да се използва като инструмент за генериране на доходи, това не означава начисляване на лихва. Клиентът, напротив, трябва да плати услугите на банката за съхранение на неговия благороден метал. Този инструмент е по-скоро предназначен да спести кюлчета, налични на инвеститора в натура, а банката просто гарантира тяхната безопасност.

Обезличен "метален" акаунт (OMS) по същество това е класически валутен депозит, където валутата е броят грамове метал. В такъв акаунт баровете се броят, без да се посочват специфични характеристики.

Можете да попълните безлична сметка, като направите безналичен превод от друга „метална“ сметка, депозирате благородни метали във физическа форма, закупите метал (в безлична форма) за пари в брой по курса на банката.

OMS понякога предвижда начисляване на лихва (в пари или в грамове благороден метал). Лихвите обаче не винаги се начисляват; трябва да научите за това, когато откривате сметка. Процентите обикновено са малки - от 0,1% до 3-4%.

Очевидно е, че ако задължителната медицинска застраховка не предвижда начисляване на лихви, тогава инвеститорът може да реализира печалба само ако благородният метал поскъпне.

Тук също трябва да се отбележи, че ако искате да получите слитък, еквивалентен на количеството благороден метал във вашата сметка във физическа форма, след получаване на слитъка ще трябва да плати 18% ДДС... Ако просто затворите сметката и получите сумата в парично изражение, тогава няма да се налага да плащате ДДС.

Освен това, въпреки че OMS е вид депозит в чуждестранна валута, той не е обхванат от закона за. Затова трябва да изберете банка много внимателно.

Обезпечени със злато ценни книжа

Това е сравнително нова опция. инвестиране в злато, което не само осигурява печеливша инвестиция, но и не изисква плащане на ДДС.

Издаването на акции, обезпечени със злато, се обработва от Световния съвет по златото (WGC), създаден от най-големите световни компании за добив на злато.

WGC създаде специален фонд Gold Bullion Securities (GBS) за емитиране на "златни" ценни книжа, който се занимава с тяхното пласиране на австралийските, лондонските, нюйоркските и американските фондови борси (в Америка се предлагат "златни" акции) от името на други фондове и под други тикери, но с пряка подкрепа от WGC).

Една такава хартия дава право на инвеститора да получи 3,1 g чисто злато от трезорите на HSBC Bank в Лондон.

Само привилегированите притежатели могат да осребрят ценните книжа, обезпечени със злато, които притежават, предсрочно, като ги заменят за физически златни слитъци. За други инвеститори е налична само опцията, която предвижда заплащането на съответната сума в долари, евро или лири стерлинги.

Що се отнася до руските инвеститори, те могат да извършват всякакви сделки със "златни" ценни книжа, използвайки услугите на много брокерски фирми, които работят на борсите, изброени по-горе.

Купуване на акции на златодобивни компании

Този метод по принцип не е свързан с директната покупка на благородния метал, но все пак има пряко отношение към златодобивната индустрия, така че ще ви разкажем малко за него.

Тъй като тази опция за инвестиция включва закупуване на акции, за да ги закупите, трябва да се свържете и да използвате услугите на брокери. Сред основните златодобивни компании, чиито акции сега се търгуват на борсата, може да се отбележи:

• OJSC Polyus Gold;
• АД "Буряцолото";
• OJSC Polymetal.

Разбира се, тази опция включва печалба главно от спекулативни сделки с ценни книжа на фондовата борса. Нивото на доход в този случай зависи единствено от нарастването на стойността на закупеното.

Освен това котировките директно зависят и от двете световните цени на златотои от основните финансови показатели на самите компании.

Освен това закупуването на акции предвижда изплащане на дивиденти, което също е допълнителен доход от инвестиране.

Възвръщаемост на инвестициите в благородни метали

Да се \u200b\u200bоцени потенциалната възвръщаемост на инвестициите в драги. метали, разгледайте статистиката на котировките за периода от януари 2003 г. до януари 2012 г. Статистическите данни за цените на златото, платината, среброто и паладия са показани в таблица 1 (данни, взети от официалния уебсайт на Банката на Русия към първия работен ден на всяка година).

Маса 1. Котировки на благородни метали според Централната банка на Руската федерация януари 2003 г. - януари 2012 г., в рубли за 1

Графика на цените на златото според Централната банка

График на цените на паладий според Централната банка

График на платинените цени според Централната банка

График на сребърните цени според Централната банка

Сега, за да оценим динамиката на цените, нека изчислим добива за всеки от металите. Окончателните данни, показващи рентабилността в% спрямо предходната година, са показани в Таблица 2.

Както можете да видите от таблицата, през последната година всички метали, с изключение на златото, са загубили стойност. Платината и паладийът паднаха особено забележимо (съответно -11,5% и -15,96%), което показа добри резултати по отношение на растежа на цените през последните две години. През 2011 г. среброто е загубило малко над 1%.

Това не трябва да се разглежда като тенденция към по-нататъшен спад на цените, тъй като през първия месец на 2012 г. среброто, платината и паладийът показват стабилен растеж.

Що се отнася до незначителните недостатъци, отбелязани през 2005 г., това отразява само незначителни колебания на пазарните цени. Това може да се види ясно на графиката. Но спадът в цените на среброто, платината и паладия през 2008 г. е показател за общия спад на пазара под влиянието на световната финансова криза. Това всъщност е и причината за спада в цените, регистриран в края на 2011 г. Тъй като пазарът миналата година отново беше донякъде напрегнат и нестабилен, по-голямата част от играчите не поеха рискове в очакване на нова вълна от кризата.

Що се отнася до прогнозите, всичко зависи от това дали кризата ще започне или не. Няма еднозначно мнение сред експертите. Малко вероятно е обаче да има рязък спад в цените на благородните метали. Колебания са възможни, но прогнозите като цяло са положителни.

Отбележи, че трябва да бъдете много внимателни при закупуването на паладий, цената му често скача: след това плюс, после минус. Това се забелязва както от данните в таблица 2, така и от котировъчната диаграма на Банката на Русия. Факт е, че този метал най-често се използва за спекулации на пазара.

Ако вземем предвид промяната в цената на металите за 10 години, тогава среброто показва най-висок добив (+ 661%) и злато (+ 614,5%). Платината е поскъпнала с почти 320% за 10 години. Но паладийът е само 152%.

Този показател предполага, че в дългосрочен план всички метали осигуряват добра рентабилност и тяхната покупка е много печеливша инвестиция.

В заключение бих искал да кажа, че инвестициите в благородни метали имат редица значителни предимства пред други финансови инструменти:

1. Пазарът на благородни метали е по-стабилен в сравнение с инвестициите в различни фондове, било то). Този имот ги прави търсени именно по време на криза, когато инвестициите на фондовия пазар стават много рискови.

Като недостатък може да се посочи фактът, че не може да се получи бърза възвръщаемост от инвестиции в благородни метали, те не могат да осигурят бързо увеличение на капитала. Благородните метали са дългосрочен инвестиционен инструмент.

Десертно видео: Невероятен сблъсък на магнити в забавен каданс

В тази статия ще говорим за перспективите за инвестиране в сребро. Ще се опитаме да намерим отговора защо цените на благородните метали скоро ще се повишат и защо си струва да се обърне специално внимание на среброто, а не например паладий или злато.

Първото нещо, което му идва на ум, когато чуе за инвестиции в благородни метали, е закупуването на злато. Златото, разбира се, е доста добър инструмент за дългосрочни инвестиции, но среброто в този период от време е по-обещаващо по отношение на реализирането на печалба.

Сребърни кавички

Някои експерти твърдят, че среброто ще започне да расте през Q4 2015. Тази тенденция има свои обективни причини, които сега ще разгледаме. Вярно е, че във всеки случай всякакви прогнози все още са прогнози и само вие сами можете да решите дали аргументацията по-долу е достатъчна, за да започнете да купувате благородни метали като цяло и по-специално сребро.

Обективно казано, аргументите са напълно разумни, единственото нещо е, че е трудно да се предскаже точната дата на началото на растежа - може да е в края на 2015 г. и началото на 2016 г. или може би в средата на 2016 г.

За да започнете, просто разгледайте актуалните сребърни котировки и разберете колко струва среброто през август 2015 г .:

Както можете да видите от графиката, една унция сребро непрекъснато поевтинява от април 2011 г. и в момента цената е 15,21 долара за унция (10 август 2015 г.). Тези. цената на среброто сега е на най-ниското ниво от 4 години.

Както знаете, според всички закони на пазара е необходимо да се закупи актив, който пада в цената, тъй като цената не може да пада безкрайно и стойността на среброто трябва да започне да расте. Вярно е, че може да имате логичен въпрос - ако среброто се обезценява 4 години подред, защо не може да продължи да пада още 4 години? За да отговорите на него, трябва да разгледате по-подробно самия метал, неговите физикохимични свойства, резервите, обхвата и механизма на формиране на цените.

1. Съотношение на цените на благородни метали

В исторически план съотношението на цената на златото към среброто се основаваше на това колко често един метал се намира в природата спрямо друг. В Древен Рим съотношението на цената на златото към среброто е било 12: 1, в САЩ през 1800 г. е било 14,29: 1, а дори през 1980 г. е било 17: 1. Тези. приблизително същото съотношение през цялата история, с малки изключения. Сега какво?

Нека да разгледаме котировките на благородни метали. Унция злато струва $ 1162,3, а унция сребро струва $ 15,59 (към 07/11/2015). Настоящото съотношение е 74: 1. И това въпреки факта, че световните златни резерви се оценяват приблизително на 100 000 тона, а сребърните запаси - 570 000 тона (съотношението е само 5,7: 1 в полза на среброто).

2. Свойства и приложения на среброто

Среброто има уникални физични и химични свойства. Той има огромна електрическа проводимост, отразяващи характеристики и също е катализатор за много химически реакции. Ето защо този метал е широко използван в индустрията в най-различни области: в радиоелектрониката и машиностроенето, в фото индустрията и медицинската област, както и, естествено, в бижутерската индустрия. Невъзможно е да си представим съществуването на целия военно-промишлен комплекс без сребро.

Индустриално потребление на сребро

Освен това обикновено за постигане на необходимите параметри на продукта необходимото съдържание на сребро е изключително ниско, т.е. цената на метала практически няма ефект върху цената на готовия продукт. Следователно, дори ако една унция сребро се повиши многократно, това в крайна сметка ще има незначителен ефект върху цената на крайния продукт и индустрията ще купува сребро на всяка цена. Освен това понастоящем не е възможно среброто да бъде заменено с нещо друго, сравнимо по необходимите характеристики.

3. Ограничени запаси

Добитото сребро се изразходва физически, за разлика от златото, от което в блокове вече се е натрупало достатъчно количество. И ако изведнъж златото е необходимо за индустрията, то то може лесно да бъде получено. За разлика от среброто, което практически липсва в блоковете, необходими за промишленото производство. Нито една държава не запазва своите резерви в сребро (Чували ли сте някога за сребърни валутни резерви на дадена държава? Не? Аз също). По-голямата част от добития метал вече е използван в промишлеността, или за сечене на монети, или в бижута. И ако е необходимо, ще бъде възможно тези количества сребро да бъдат насочени към нуждите на индустрията само със значително покачване на цената на една унция сребро.

4. Механизъм за формиране на цените

В момента цената на среброто не се определя от физическата връзка между търсенето и предлагането на метала. Виртуалните договори за сребро и фючърси играят ключова роля за формирането на цените. С прости думи, светът поддържа илюзията, че има много сребро. Вярно е, че това не е физическо сребро, а хартия.

Виртуалните договори не изискват физическа доставка. Въпреки че се предполага, че тези договори са покрити с истинско сребро, което е изписано на имената на техните собственици, и че компаниите, които издават такива договори, винаги могат да доставят среброто на собственика си още при първата инструкция. Всъщност само малка част от тези договори са покрити с истинско сребро. Повечето от собствениците обаче не изискват директна доставка на стоките, така че този факт не предизвиква големи претенции.

Страните се договарят само за цената и времето. Освен това, благодарение на големия ливъридж, всъщност са ви необходими 100, 500 или дори 1000 пъти по-малко пари, за да сключите договор, а с количеството метал, напротив, създава се илюзия, че е 100, 500 и 1000 пъти повече отколкото това, което всъщност е налично, и съответно цената пада. Ще ви разкажа повече за фючърсите в отделна статия.

Но има ограничение за спада на цените и индустриалците все още се нуждаят от физическо сребро, което всъщност се добива. Освен това разходите за добив на метала нарастват, разходите също растат и с по-нататъшно намаляване на цената на една унция сребро, никой не иска просто да го добива. Тук ще се спука хартиеният балон ...

Обобщение

По този начин инвестирането в сребро не е лошо решение, но благородните метали са доста специфичен инструмент, който изисква известни умения за използването му.

Вярно е, че има много скептици, които изобщо не виждат причина да инвестират в благородни метали поради ниската си ликвидност, високите разходи за покупко-продажба и ниската потенциална рентабилност. Такива скептици обаче веднага сменят гледната си точка, веднага щом активът започне да поскъпва и по всякакъв начин убеждават всички, че винаги са наричали инвестициите в благородни метали обещаващ инструмент :)

Във всеки случай, дори и да няма място за благородни метали във вашия инвестиционен портфейл, никога няма да навреди просто да научите повече за този метод на инвестиране.

Може би, след като сте получили повече информация, ще преразгледате възгледите си за благородните метали и ще решите, че инвестирането в злато, сребро или платина е доста добър инструмент за поне 10-15% от вашия капитал.

Надявам се статията ми да ви е била полезна, пишете за всички разяснения и допълнения в коментарите.

Във връзка с блокирането на Telegram е създадено огледало на канала в TamTam (месинджър от Mail.ru Group с подобна функционалност): tt.me/hranidengi .

Абонирайте се за Telegram Абонирайте се за TamTam

Абонирайте се, за да сте наясно с всички промени :)

В този материал:

Предимно благороден метал, среброто може да се използва като еквивалент на пари. Този благороден метал, както и златото, по всяко време действаха като активна застраховка срещу обезценяването на банкноти.

Тъй като американските долари се обезценяват, нарастващият брой инвеститори и обикновените хора ги възприемат като прости разчетни единици, които не носят никакви ползи (поради липсата на злато и валута отдолу). Също така, при появата на нова финансова криза (която се случва редовно на всеки пет години), среброто се превръща в отлична подкрепа и система за защита на вашите собствени средства, като същевременно предлага значителна парична печалба.

Колко изгодна е сребърната инвестиция?

Днес, в контекста на нестабилността на водещите световни икономики и в резултат на това на целия финансов пазар, експертите идентифицират редица основни причини, които допринасят за надеждността на инвестициите в сребро. В частност:

• Широка гама от приложения в медицината като силно бактерицидно средство (световно търсене);
• Добива се много по-малко сребро от златото (голямо търсене и ниско предлагане);
• Използва се като бижута, както и при създаването на електрически уреди, мобилни телефони и компютри.

В допълнение към всичко изброено, среброто (за разлика от златото) се губи напълно. Според последните експертни оценки през последните няколко десетилетия повече от осемдесет процента от цялото добито сребро е загубено, докато малко над деветдесет процента от златото остава.

Запасите от сребро безмилостно се изчерпват, така че след десет години те може напълно да бъдат изчерпани, което, естествено, ще има катастрофален ефект върху цялата индустрия по света и в резултат ще окаже силно влияние върху икономиките на различни страни.

Среброто е дългосрочен инвестиционен инструмент със значителен марж на печалба.

Сребърна цена сега

Как и къде да купя сребро: Налични опции

Както при златото, има няколко вида инвестиции в сребро.

банкова сметка

Инвестициите в сребро чрез банка (под формата на депозит) се характеризират с незначително ниво на рентабилност, но в същото време с висок показател за безопасността на инвестираните средства. Този метод с право се счита за един от най-добрите инструменти за защита срещу инфлация. Недостатъкът е, че броят на физическите благородни метали е по-малък от масата, декларирана в банковата сметка. Също така, когато затваряте депозит, може да има проблеми с получаването на спестяванията си под формата на сребро.

Блокове

Инвестирането в сребро чрез закупуване на кюлчета е една от популярните и достъпни опции, която естествено идва със значителни разходи по време на покупката. Трябва да се отбележи, че днес не всички банкови организации имат право да извършват операции със сребърни кюлчета, а само тези, които имат съответния лиценз.

Банките, които са получили правото да продават сребърни кюлчета, предлагат на своите клиенти следните видове:

• Измерено. Масата на слитъка е най-малко един килограм;
• Стандартен. Теглото варира от 28 до 32 килограма.

Всички барове, продавани чрез банката, са с чистота 999. Най-популярни сред инвеститорите са мерните блокове поради тяхната практичност.

Монети

Колекционерските сребърни монети са друг, не по-малко популярен начин за инвестиране в сребро днес. Монети могат да бъдат закупени както от лицензирана банкова организация, така и от професионални нумизмати. Отличителният белег на инвестирането в сребро чрез монети е стандартът на двойно ценообразуване. В някои случаи стойността на даден актив се влияе не толкова от котировките на най-благородния метал, колкото от неговите нумизматични качества, например: година на издаване, тираж, физически характеристики, външно състояние и др.

Ценни книжа на компании, занимаващи се с добив на благородни метали

Покупката на акции в компании, които разработват рудници и произвеждат сребро, е алтернативен начин за инвестиране в благородни метали. Придобиването на акции е възможно чрез брокерска компания на фондовите борси. Отличителна черта на тази опция за инвестиция са ниските разходи и високата норма на печалба. Вярно е, че ако времето за закупуване на ценни книжа е неправилно изчислено, както и изборът на компания на ръба на фалита, големи загуби са доста вероятни.

OMS

Също така, както в случая със златото, откриването на безлична метална сметка в сребро е отлична алтернатива на защитата на парите от вредните ефекти на инфлацията. Единственият недостатък на използването на OMS като инструмент за инвестиция е плащането на данък в момента на закриване на сметката. От друга страна, използвайки безлична метална сметка, можете да проверите банката за наличие на физически благороден метал.

Бижута и антики

Друг начин да инвестирате в сребро е да купувате бижута и антики. Тук си струва да се отбележи, че както при колекционерските монети, такива активи имат специфични ценови свойства. Например цената на бижу включва, освен цената на благородния метал, и цената на произведение на бижутер. Същото се отнася и за антики, където не среброто, като благороден метал, играе важна роля, а годината, в която продуктът е създаден, външния му вид и наличието на „лична история“.

Индексни фондове

Не толкова отдавна за масовия инвеститор стана достъпна друга възможност за инвестиция - фондовете за сребърен индекс. Според редица експерти от МВФ такъв инструмент има значителни перспективи в средносрочен план, за разлика от щатския долар. Достъпът до индексни фондове се осигурява от брокерски компании.

Използване на деривати като краткосрочни инструменти

Днес световните финансови пазари предоставят значителен набор от инструменти за реализиране на печалба, включително с помощта на сребро. Вярно е, че когато се търгува чрез брокерска компания, среброто във физическата му форма не се доставя и изчислението се извършва по виртуален начин. Тази опция за инвестиция е идеална за краткосрочни алгоритми за реализиране на печалба от сребро.

За разлика от закупуването на благороден метал от банка, закупуването на сребро на финансовия пазар има редица неоспорими предимства, а именно:

• Високо ниво на ликвидност и възможност за покупка / продажба на сребро по всяко удобно време;
• Ниска вероятност за колапс. Среброто се характеризира с относително спокоен "характер" на движението на котировките;
• Минимално ниво на разпространение. За разлика от банките, на финансовия пазар можете да закупите сребро на възможно най-добрата цена.

Сред най-популярните инструменти са фючърсите и опциите (деривати), както и акциите на компании, участващи в разработването и производството на благородния метал.

Заключение

Никога не трябва да се страхувате да откривате нови пътища и пазари за реализиране на печалба. Сребърните инвестиции имат високо ниво безопасност на инвестираните средства, както и значителен потенциал за рентабилност през следващите десет години.

Струва си да се помни, че среброто е инструмент за дългосрочна инвестиция. Гаранцията за не само успешна, но и печеливша инвестиция е скрупулозен подход към анализа на възможностите, както и текущите пазарни условия. Стойността на среброто, както всеки друг обект на търговия, може не само да се повиши, но и да намалее.

Най-доброто време за закупуване на сребро е началото на нова криза или развитието на недалновидна външна политика на правителството.

Каталог на монети

Всички съществуващи монети могат да бъдат намерени в нашата база данни чрез удобно търсене.

ВСИЧКИ - половин стотинка 1 копейка 2 копейки 3 копейки 5 копейки 10 копейки 15 копейки 20 копейки 50 копейки 1 рубла 2 рубли 3 рубли 5 рубли дукат 10 рубли 25 рубли 50 рубли 100 рубли 200 рубли 1000 рубли 10 000 рубли 20 рубли 500 рубли 5 000 рубли 15 000 рубли 25 000 рубли 50 000 рубли 100 000 рубли

ВСИЧКИ - само злато сребърна мед, никел платина 999/1000 стомана с никел галванично покритие никел сребро мед, цинк / мед, никел 925/1000 сребро - 999/1000 злато месинг / мед, никел медно-никелова сплав месинг / мед, никел сребро 900/1000 - злато 900/1000 стомана с покритие месинг сребро 900/1000 сребро 900/1000 - злато 900/1000 месинг сребро 500/1000 злато 900/1000 - сребро 900/1000 злато 999/1000 сребро 925/1000 сребро 925 / 1000 / злато 999/1000 злато 900/1000 паладий 999/1000 злато 900/1000 - сребро 925/1000 месинг / мелхион сребро 999/1000 мед, цинк / мед, никел мелхидрид никел сребро / месинг месинг / никел сребро 925/1000 сребро , позлата

Допълнителни опции

ВСИЧКИ - 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019

без значение 150-та годишнина от началото на ерата на Великите реформи 250-годишнина на Генералния щаб на въоръжените сили на Руската федерация 250-годишнина от основаването на Държавния Ермитаж 70-годишнина от поражението на нацистките войски от съветските войски в битката на Сталинград 90-та годишнина от Общоруското общество за физическа култура и спорт на Динамо Серия: 1150-годишнина от основаването на град Смоленск Серия: 150-годишнина от рождението на А.П. Серия Чехов: 20-та годишнина от приемането на Конституцията на Руската федерация Серия: XXVII Световна лятна универсиада 2013 в Казан Серия: Архитектурни шедьоври на Русия Серия: Златен пръстен Серия: Златен пръстен на Русия XXII Олимпийски зимни игри и XI Параолимпийски зимни игри 2014 в Москва Сочи Няма поредица Изключителни спортисти на Русия (футбол) Географска поредица: 1-ва експедиция Камчатка Географска поредица: 2-ра експедиция Камчатка Географска поредица: Проучване на руската Арктика Географска поредица: Изследване и изследване на Сибир, XVI-XVII век Географска поредица: Първа руска Антарктическа експедиция Географска поредица: Първото руско пътешествие по света Географска поредица: Руски изследователи от Централна Азия Географска поредица: Експедиции на Г.И. Невелской на Далеч на изток през 1848-1849 и 1850-1855 Инвестиционна монета Историческа поредица: 100-годишнина от единството на Русия и Тува и основаването на Kyzyl Историческа поредица: 1000-годишнина от единството на мордовския народ с народите на руската държава Историческа поредица: 1000-годишнина от основаването на Казанската историческа поредица : 1000-годишнина на Русия Историческа поредица: 200- годишнина от победата на Русия в Отечествената война от 1812 г. Историческа поредица: 200-годишнина от рождението на М.Ю. Лермонтов Исторически сериал: 200-годишнина от рождението на Н.В. Историческа поредица Гогол: 200-годишнина от рождението на Пушкин Историческа поредица: 2000-годишнина от основаването на Дербент, Република Дагестан Историческа поредица: 300-годишнина от основаването на Санкт Петербург Историческа поредица: 300-годишнина от битката при Полтава (8 юли , 1709 г.) Историческа поредица: 400-годишнина на народното опълчение на Козма Минин и Дмитрий Пожарски Историческа поредица: 625-годишнина от битката при Куликово Историческа поредица: 700-годишнина от рождението на св. Сергий Радонежки Историческа поредица: Андрей Рубльов Историческа поредица: Приносът на Русия в съкровищницата на световната култура Исторически сериал: Дионисий Исторически сериал: История на паричното обращение в Русия Исторически сериал: Към 300-годишнината от доброволното влизане на Хакасия в руската държава Исторически сериал: Към 350-годишнината от доброволното влизане на Бурятия в руската държавна историческа поредица: Към 400-годишнината от доброволното влизане на калмишкия народ в руската държавна историческа поредица: Към 450-годишнината от доброволното влизане на Башкирия към Русия Историческа поредица: Към 450-годишнината от доброволното влизане на Удмуртия в руската държава Историческа поредица: Прозорец към Европа Историческа поредица: Теофан Гръцката историческа поредица: Ерата на Просвещението. XVIII век Международна парична програма на държавите-членки на ЕврАзЕС Комплект възпоменателни монети: 300-годишнина от руския флот Комплект възпоменателни монети: 50 години от Великата победа Паметни монети, посветени на победата във Великата отечествена война 1941-1945. Подвигът на съветските войници, воювали на полуостров Крим по време на Великата отечествена война 1941-1945. Сбербанк 170 години изключителни спортисти на Русия Серия (фигуристи) Серия: 100-годишнина на руския футбол Серия: 100-годишнина от закона на Витте по закон: 1150-та годишнина от произхода на руската държавност Серия: 150-годишнина на Банката на Русия Серия: 300-та Серия от годишнината на руския флот: 50-годишнина от победата във Великата отечествена война Поредица: 50-годишнина от победата във Великата отечествена война от 1941-1945. Поредица: 70-годишнина от победата във Великата отечествена война 1941-1945 Поредица: 70-годишнина от победата на съветския народ във Великата отечествена война 1941-1945. Серия: 850-годишнина от основаването на Москва Серия: Диамантен фонд на Русия Серия: Архитектурни шедьоври на Русия Серия: Bark Kruzenshtern Серия: Въоръжени сили на Руската федерация Серия: Видни личности на Русия Серия: Видни генерали и военноморски командири на Русия Серия: Изтъкнати генерали на Русия Серия: Изтъкнати спортисти на Русия (Бързо пързаляне) Серия: Изключителни спортисти на Русия (Крос кънтри) Серия: Изтъкнати спортисти на Русия (Художествена гимнастика) Серия: Изключителни спортисти на Русия (Хокей на лед) Серия: Градове с военна слава Серия: Градове - столици на държави, освободени от съветските войски от нацистки нашественици Серия: Джудо Серия: Древни градове на Русия Серия: Фауна на страните от ЕврАзЕС Серия: Зимни спортове Серия: Зимни олимпийски игри 1998 Серия: Знаци на зодиака Поредица: История на руския език флот Серия: История на руската авиация Серия: Червена книга Серия: Легенди и приказки на страните от ЕврАзЕС Серия: Лунен календар Серия: Руска олимпийска епоха Серия: Руски архитектурни паметници Серия: Генерали и герои от Отечествената война от 1812 г. Серия: Руска федерация : Русия в света, културно и природно наследство на ЮНЕСКО Серия: Русия в началото на хилядолетието Серия: Руски балет Серия: Съкровищницата на световната култура Серия: Спаси нашия свят Серия: Спорт Серия: Битки и значими събития от Отечествената война на 1812 г. и чуждестранните кампании на руската армия от 1813-1814 г. Серия: Столици на страни - членове на ЕврАзЕС Серия: Бижутерско изкуство в Русия Символи на Русия Спортна поредица: XXIX Летни олимпийски игри (Пекин) Спортна поредица: Световна купа по пешеходни разходки (Чебоксари) Спортен сериал: Самбо

Не толкова отдавна разгледахме подробно и дори тогава се разбра, че следващата ни статия ще бъде посветена специално на среброто. Остави инвестиция в сребро не са толкова популярни, но този тип парични инвестиции заслужават необходимото внимание и подробен анализ.

Според статистиката обемът на среброто надвишава обема на златните находища с около 16 пъти. Въз основа на това цената трябва да бъде 16 пъти по-ниска. Но ако разгледаме съвременния пазар на благородни метали, ще видим, че среброто е над 80 пъти по-евтино.

Инвестирането в сребро: има ли полза?

Използването на сребро се увеличи значително през последните няколко десетилетия. Депозитите стават все по-малко и много експерти сериозно говорят за факта, че в близко бъдеще цената на среброто може да достигне реалното ниво или дори да го надхвърли. Ако сега, по времето на това писане, една унция струваше 21 долара, тогава си представете, че след 10 години ще струва 100 долара. Може да се получи отлична инвестиция на пари. Но нали? Какви са перспективите за пазара на сребро? Какво казват повечето експерти за този метал?

Днес ще се опитаме да разгледаме по-отблизо инвестициите в сребро, да анализираме динамиката на растежа и спада на цената на метала през последните три години, да дадем определени заключения и съвети на всички, решили да залагат на бъдещето на това благороден метал.

Инвестирането в сребро: мит или неизбежност?

През последните няколко години около среброто са създадени много митове. Някои казват, че това е металът на бъдещето, който може да замести златото, други не са толкова радикални, но казват, че в близко бъдеще цената на среброто ще нарасне няколко пъти. Някой обикновено прогнозира бърз растеж на среброто и аргументира това с факта, че в момента цената е изкуствено понижена, така че да няма силни сътресения във и без това нестабилния финансов свят.

Във всеки случай те говорят за инвестиране в сребро, опитват се да правят прогнози, оценки и дават мотивирани обяснения на своите гледни точки.

Както казахме, цената на среброто, когато е обвързана със злато, наистина е много подценена. Депозитите на този метал са 16 пъти повече от златото, но сегашната цена е 80 пъти по-малка. И от 19-ти век среброто започва да се използва много активно в индустрията. Тази „любов“ от индустриалците доведе до факта, че световните запаси от сребро паднаха от 12 милиарда унции през 1900 г. на 300 милиона през 2007 година. Като се има предвид, че темпът на производство не намалява, можем да заключим, че среброто става все по-малко с всяка година. Учени, които изучават този въпрос много подробно, отбелязват, че при сегашните темпове на добив на сребро всичките му запаси ще приключат през следващите 20 години.

Само си помислете, още няколко десетилетия и няма да има големи отлагания от този метал във вътрешността на земята. Производствените нужди не отиват никъде, търсенето ще продължи да расте, което означава, че цената на среброто ще върви заедно с него. Всички прогнози на специалистите изглеждат съвсем реални и имат право да съществуват. Дори един от най-известните инвеститори в света, Робърт Кийосаки, отбелязва, че сега, докато цената на среброто е най-ниската, трябва да инвестирате. Всъщност след десет до двадесет години печалбата може да достигне няколко хиляди процента.

Разбира се, перспективите са големи и изглеждат много реални. Не се ангажираме да прогнозираме бъдещето и няма да кажем, че цената няма да скочи рязко, но нека просто анализираме ситуацията.

Ако всяка година среброто е все по-малко и нуждите на производството нарастват, увеличавайки търсенето, тогава защо цената не се увеличава, а по-скоро пада? По-долу е дадена графика на промените в цените на среброто.

Както можете да видите, през последните 3 години цената достигна своя връх в края на април 2011 г. Тогава една унция сребро струваше 47,8 долара. Това дори не е половината от реалната цена, която казват експертите. Тогава, в началото на 2011 г., мнозина започнаха да повдигат темата за инвестирането в сребро. Започват да се появяват изследвания на учени, различни научни заключения за намаляването на депозитите, които само подхранват пазара и увеличават търсенето. Вероятно скокът на цените е причинен изкуствено и някой е направил много добри пари от разликата в цените. В края на 2011 г. цената за унция падна до 26 долара.

Ако погледнете следващата графика, отново ще видим рязък скок в лихвения процент, когато само за месец и половина цената се увеличи от 26 на 36 долара. Отново започна разговор за неотменимо покачване на цената, че цената ще започне да расте и този процес не може да бъде спрян. Явно някой отново е продал много сребро на добра цена и пазарът е започнал да се успокоява. През следващите шест месеца цената плавно се върна до нивото от $ 27 за унция.

Влязохме в 2013 с цена от $ 30 за унция и през годината тя непрекъснато и плавно намаляваше. Към началото на март 2014 г., когато беше написана тази статия, цената на среброто беше 21,38 долара за унция.

Както вече разбрахте, среброто не е стабилно и всички слухове, че то ще поскъпне по невероятен начин, са просто слухове. Ако този факт беше подкрепен от нещо съществено, тогава цената бавно, но се увеличаваше и така спадаше повече от 2 пъти за 3 години. По някакъв начин се оказва нелогично.

Може би това са интригите на световните корпорации, които умишлено поддържат и дори намаляват цената, като по този начин обезсилват всичко инвестиция в сребро... Но нека не навлизаме в теорията на конспирацията и да търсим навсякъде тайни мотиви. Реалността е проста - в момента среброто няма никаква стойност за световната икономика, поне до степента, за която говорят някои инвеститори.

Предполагаме, че всички тези слухове за поскъпване на среброто са много полезни за някого и щом световната общност започне да реагира на тях, хората купуват кюлчета, корпорациите също обръщат внимание на този благороден метал, някой навлиза на пазара с завишена цена, като печелите от разликата в курса. Това е само нашето предположение, което може да няма нищо общо с реалните процеси на пазара на благородни метали.

Инвестиране в сребро: как и къде да го купите?

Ако си заинтересован инвестиция в среброи решихте да поемете риск, като инвестирате няколко хиляди долара в този метал, тогава трябва да знаете къде и как да го купите. Всъщност инвестирането в сребро на практика не се различава от инвестицията в злато, за което говорихме.

Основните начини за закупуване на сребро са:

Блокове

Подобно на златото, можете да купите сребро от банката под формата на скъпоценни кюлчета с различно тегло. Най-добре е да съхранявате кюлчета в банка, като наемете отделна клетка. По този начин няма да надвнесете данъка. И няма смисъл да държите блокове под възглавницата у дома. Изберете сериозна и надеждна банка, която е в състояние да гарантира безопасността на всички ваши спестявания.

Инвестиционни монети

Те могат да бъдат закупени и в различни банки. Не бъркайте обичайните колекционерски монети с инвестиционни. Колекционерските предмети са значително надценени, което е далеч от действителната цена на метала.

Инвестиционните монети са създадени с цел инвестиране в благородни метали. Също така е по-добре да не ги вземате от банката, а да ги поставите в клетка или по специална сметка.

OMS - безлична метална сметка

По отношение на разходите OMC е най-атрактивният начин за инвестиране в сребро. Тук трябва само да платите данъци върху печалбата след продажбата. Основният недостатък е, че такива сметки не винаги са подкрепени от истински метал и банките могат да определят всякакви цени, които са далеч от реалното състояние на нещата на пазара на благородни метали, особено ако цената на среброто се покачи рязко (което е възможно, според на някои анализатори).

Но почти всички експерти, които разчитат на рязко и бързо покачване на цената на този метал, отбелязват, че ако ще инвестирате инвестиция в сребротогава е най-добре да купите кюлчета.

Защо среброто е толкова привлекателно? На първо място, на цената му. В момента една унция струва 21 долара. Дори да не купувате на тази цена в банка, тя няма да варира много. Лично аз, като авторът на тази статия и целият екип на проекта „Анатомия на бизнеса“, не вярвам силно в рязкото покачване на цената на среброто няколко пъти. Поне това няма да се случи в близко бъдеще. Да, среброто ще поскъпне и в дългосрочен план има потенциал за някаква печалба.

Ако вече имате няколко хиляди долара безплатни пари, защо не си купите няколко добри бара. Във всеки случай няма да загубите нищо и ако експертите, водени от Робърт Кийосаки, се окажат прави, тогава можете да спечелите добри пари. Само си представете, че цената се покачва 5 пъти, а вие не правите нищо, като инвестирате 2000 долара, получавате 10 000 долара.

Много се интересуваме от вашето мнение и визия за тази ситуация. Мислите ли, че цената на среброто ще се повиши или това са просто красиви митове, умело използвани от спекулантите на пазара на благородни метали.

И за да допълним напълно картината за инвестиране в сребро, предлагаме да гледате видеоклипа, в който ще намерите и няколко интересни мисли.

Много хора имат странен навик да свързват евтиното с непривлекателното по един или друг начин. Историята ясно показва, че често това, което първоначално е било рискована или съмнителна инвестиция, всъщност се оказва актив, осигуряващ изключителна възвръщаемост. Същото важи и за среброто. Ще отговори ли бедният роднина на златото на инвеститорите? Или може би в близко бъдеще ще достигне цена, която изглежда нереална в момента?

Въпреки че днес златото е значително по-скъпо от среброто, има моменти, когато официално е наричано „безполезно“. Ето как радикалните политици и икономисти говориха за жълтия метал в края на 60-те години, когато цената на една унция злато беше твърдо фиксирана на 35 долара. И след малко повече от 10 години металът достигна цената от $ 850! Ако през 1970 г. някой би казал, че след 10 години златото ще бъде 24 пъти по-скъпо, никой нямаше да повярва.

Сребърни вноски

Днес среброто също се счита за евтино и следователно непривлекателно. И така, струва ли си сребро да инвестирате или не?

И двата метала са пари, и двата служат като основа за паричните системи и и двата могат да бъдат индустриални стоки. Всъщност среброто дори превъзхожда златото в това отношение, тъй като има по-богати традиции. Той се използва от масите, докато кралете и хората с висок социален статус държат злато. Това означава, че ежедневната стокова борса се е управлявала от сребърни талери, стотинки и драхми.

Промишлени приложения

В техническата индустрия среброто се използва по-широко от златото. Ако последните изчезнат напълно на Земята, хората ще бъдат лишени от бижута, зъбни пломби и галванични материали. Но ако среброто изчезне, основите на цялата световна индустрия ще бъдат напълно унищожени. Среброто ви позволява да създавате огромен брой неща. Дори компютърът или телефонът, на които редакторът е написал този текст. Включва още камери, прибори за хранене и бижута, нагреватели за автомобили, слънчеви панели, часовници, хирургически инструменти, огледала, водни филтри, фризери, миялни машини, климатици. Среброто се използва в медицината, бижута, нанотехнологии, фотографска, автомобилна, електронна и много други индустрии.

Лингвистичните факти също заслужават внимание. Например френското "l'argent" означава както пари, така и сребро, което вече показва първоначалната функция на метала. „Банка“ на китайски буквално означава „сребърна къща“. Има много подобни примери в култури и езици по целия свят.

Но каква е връзката с инвестирането и преди всичко печеленето на пари от сребро? Изглежда слаб, защото среброто е толкова евтино днес. Всъщност фундаменталните познания за разликите между тези два благородни метала са много полезни при вземането на решение дали да се инвестира в сребро или не.

Нека започнем с основите. Среброто е обект на ДДС, което означава, че не може да бъде закупено от сертифициран продавач на по-ниска цена от борсовата оценка плюс около 20%. Това означава, че когато купувате сребро с толкова висока обвивка, трябва да вземете предвид факта, че за да стигнат до нула тези инвестиции, цената на среброто трябва да се увеличи с поне 20%. Ако искате да продавате бързо, ефективно, безопасно и най-вече за пари, трябва да се свържете с дилър, заложна къща или друго съоръжение, което професионално купува сребро.

Атрактивност на сребърната инвестиция

В момента среброто е около 80 пъти по-евтино от златото. Защо се случва това, ако много източници (включително геоложки) сочат, че има само 10 пъти повече сребро? И дали тази пропорция не дава храна за размисъл? Освен това, преди 1870-те години, цената на златото преди сребро е била 1:15. По това време съотношението съответства приблизително на разликата в предлагането на тези метали. С други думи, среброто е 15 пъти по-скъпо от златото и следователно е по-евтино с приблизително същото количество.

Широко разпространено е мнението, че „правилното“ съотношение е 1:15 - 1:20. По-радикалните анализатори смятат, че среброто трябва да бъде само 10 пъти по-евтино от златото. Как стоят нещата по този въпрос по-рано?

Колкото по-назад в миналото, толкова по-малко беше съотношението. В древен Египет дори 1: 2. Защо така? Имаше много малко сребро, вероятно 2-3 пъти повече от злато. Следователно финансовото съотношение злато-сребро (съотношението на цените на двата метала) следва това съотношение. С течение на времето, когато производството на двата метала се увеличи, предлагането се промени. Ресурсите за добив на сребро растат по-бързо, поради което съотношението се променя адекватно. Средновековие - около 1:10. XIII - 1:12. В края на XV век започва добивът на сребро и злато от Атлантическия океан. И двата метала започнаха да заливат Европа. Нивото 1:15 продължава горе-долу от втората половина на седемнадесети век.

Съотношението на цената на златото към цената на среброто през цялата история

През това време сребро от Мексико се излива в Европа като вода. Този наплив обаче ставаше все по-слаб. В края на 18 век, с растежа на икономиката на Съединените щати, се появява и доларът. Американското правителство трябваше да избере коя система да използва - монометализъм или биметализъм. Александър Хамилтън, който беше откровен привърженик на златото, най-накрая реши да приеме биметализма. Причината е проста: по това време нямаше много злато и се изискваше определена сума пари. Тъй като имаше повече сребро (особено под формата на испански монети), определянето, че и двата метала имат стойност, трябваше да реши проблема с недостига на пари. На свой ред при вземането на решение за биметализма беше необходимо да се определи правилното съотношение и следователно съотношението на златото към среброто или, ако предпочитате, стойността на единица злато, изразена в сребърни единици, беше определена на 1: 15.

Сребърни стокови борси

Преди завоеванията на Наполеон най-голямата фондова борса беше в Хамбург. Той определя стойността на златото по пазарна стойност спрямо среброто. До началото на 19 век беше 1:15, но само няколко години по-късно се промени поради продължаването на тенденцията. В началото на 19-ти век французите започват да популяризират новия франк, който трябва да се превърне в парично вдъхновение за много страни през следващите десетилетия (страни, присъединили се към Латинския валутен съюз). Стойността му, изразена в злато и сребро, леко се различава от стойността на щатския долар - 1: 15,5.

Съотношението на златото към среброто, което е определено от правителствата, се нарича съотношение на монетни дворове, а определеното от пазара (борсата) се нарича пазар. Първият, фиксирано строго и произволно, определяше официалната стойност на парите. Последните, динамични и определени въз основа на движенията на търсенето и предлагането на купувачите и продавачите, отразяваха реалната стойност на кюлчетата в даден момент. Не е трудно да се досетим, че два "пазара" и две оценки ще създадат пространство за спекулации, които скоро ще бъдат запълнени от кой знае кой. Още по-лошо, политиците не взеха предвид, че пазарът е нестабилен и фиксираното официално съотношение вече няма да отразява реалното състояние на нещата.

Независимо от това, в ранните години на 19 век, съотношението на монетни дворове не се различава от пазарното съотношение с повече от няколко процента. С други думи, докато пазарното съотношение съответстваше на количеството добита златна руда, търговците произволно определяха съотношението. Несъответствията между тези "пазари" не надвишават няколко процента.

Защо е важно? В момента има само пазарно съотношение. Правителствата не използват метали като пари, така че съотношението на монетни дворове не съществува. Докато преди това пазарното съотношение беше свързано с предлагането на метали, днес то не е така. Наличните източници показват, че количественото предимство на среброто пред златото е 10-15 пъти. Но цената на златото е 75 пъти по-висока от цената на среброто!

Край на сребърния стандарт

Среброто функционира като пари от дълго време. Използва се в много биметални и монометални страни до 1870-те години. Разликите между съотношението пазар / монета, нарастващото банкиране и спекулациите и икономическото развитие, които увеличиха капиталовите потоци, изостриха апетита за печалба. Използването на сребро като пари скоро беше прекратено.

Златото, което пое цялата роля на парите, придоби голяма стойност. Търсенето се увеличава и тези, които го притежават, печелят под формата на увеличаване на покупателната способност на златото, което са събрали. В случая с Германската империя трябва да се спомене, че те са били снабдени с невъобразимо високи военни репарации, които са им плащани от французите. Това злато струваше 5 милиарда франка!

От този момент нататък относително стабилната цена на среброто напълно се обърка. Стана непредсказуем и склонен към спекулации. Въпреки че количественото съотношение на среброто към златото е все още стабилно, пазарите работят по съвсем различен начин, като ги оценяват по различен начин всеки ден.

Изводът, направен от тази история, е съвсем прост. Стойността на среброто падна в момента, в който вече не се използваше като пари. Следователно, изглежда, че ако те отново не станат масови пари, стойността им няма да бъде стабилна. Лошо ли е за инвеститор? Точно обратното. Именно високата волатилност прави инвестициите привлекателни, макар и рискови. Ами рисковете в случай на сребро?

Съвременни ценови фактори

1. Вече беше споменато, че активното инвестиране в сребро е възпрепятствано от цената, която действа като психологически фактор. Това, което е по-скъпо (злато), изглежда по-привлекателно, а това, което е по-евтино (сребро) е по-лошо. Въпреки че тези разсъждения са ирационални, трябва да се признае, че човек обикновено се ръководи от емоции, дори ако има различно мнение. Професионалните търговци и психолози знаят това много добре. По тази причина тези с хладна глава получават най-големи инвестиционни ползи.
2. Вторият фактор е маржът, който прави невъзможно постигането на висока потенциална печалба. За да отидете до така наречената нула при закупуване на злато и сребро, първото трябва да бъде увеличено с около 5%, а второто с 20%. Това е значителна разлика.

Какво знаем сега? Запасите от сребро до злато са само 10-15 пъти по-големи. По време на периоди на голямо търсене цената на среброто реагира по-динамично от златото. Същият размер на капитала, който се излива на пазара на злато, ако бъде пренасочен към пазара на сребро, ще доведе до недостиг на цени от 100-200 долара. Това се дължи на обичайния закон за търсенето и предлагането. В този момент изглежда "ирационално".

Има силна корелация между златото и среброто - около 0,8. Това означава, че посоката и на двата метала е почти еднаква. Когато златото поскъпне, тогава среброто поскъпва. Което само потвърждава, че когато единият от металите е по-скъп или по-евтин, другият ще се държи по подобен начин.

Цени на златото и среброто

Ако тази корелация продължи (и това се подкрепя от историческите котировки на пазара от последното 50-годишно дъно), бялото трябва да бъде по-скъпо от жълтото при следващото увеличение на цените на металите. Поддържа ли историята правилото?

Нека разгледаме по-отблизо най-значимите случаи на силно увеличение на цената на среброто.

• През 80-те години се наблюдава впечатляващо спекулативно покачване на цената на среброто. Мнозина приписват това събитие на братята Хънт, въпреки че те не са единствените, които би трябвало да се възползват от него. Нещо повече, пазарът е този, който позволява това състояние и всичко се случва въз основа на пазарни механизми.
• До януари 1980 г. златото се купува от редица страни. През януари 1980 г. металът се повиши до 850 долара за унция. Малцина очакваха такава цена. В същото време продължи активното изкупуване на сребро, което повиши цената до почти $ 50 за унция. Съотношението на цените на двата метала достигна 1:17, безпрецедентно ниво от повече от 100 години. Преди няколко години - през 1973 г. - една унция злато струваше 45 унции сребро. И двата метала са се увеличили в стойност, но среброто определено е дало най-добра печалба.
• 80-те и 90-те години бяха мечи пазари. Всъщност подобна ситуация се е случила през 1981-1982 г., но пропорциите не са паднали под 1:30. Забележително е, че цената на среброто спрямо златото се промени за много кратко време. Докато на 21 юни 1982 г. беше 1:61 ($ 296 Au и $ 4.9 Ag), по-малко от година по-късно той спадна до 1:32 ($ 410 Au и $ 12.7 Ag).
• Началото на XXI век е обрат на пазара на благородни метали. През 2010 г. среброто достигна зашеметяващите 49,5 долара за унция. Докато златото също постоянно се покачваше, среброто го направи за много кратко време. На 24 декември 2008 г. съотношението на металите е 1:86 ($ 880 и $ 10). По-малко от 2 години по-късно - на 28 април 2011 г. - съотношението на металите достигна 1:32 ($ 1535 и $ 49). Отново и двата метала спечелиха своите майстори, но среброто е много повече.

И накрая, 2019-2020. Като се вземат предвид по-високите печалби и данъци, по-скъпото сребро може да донесе повече пари от златото. Това казват цифрите и това казва историята. По време на това писане златото е 75 пъти по-скъпо от среброто. Това означава, че пространството за растеж в съответствие с това, което е било в миналото, все още е голямо. Ако златото се повиши до 2000 долара и съотношението достигне дори половината от това, което е сега, 1:35, тогава среброто ще се повиши до 57 долара за унция. Това ще даде 230% от нетната печалба!